1. Launchpool là gì?

Launchpool là một cơ chế khai thác thanh khoản được giới thiệu bởi các sàn giao dịch tiền điện tử, phân bổ cho người dùng phần thưởng token dự án mới bằng cách cam kết các token được chỉ định hoặc cung cấp thanh khoản. Mô hình này bắt nguồn từ khai thác thanh khoản DeFi, nhưng được quản lý bởi một nền tảng tập trung (CEX) và có các tính năng sau:

• Đổi mới phân phối token : Thay thế ICO / IDO truyền thống, phân phối công bằng thông qua thanh khoản do người dùng đóng góp
• Mô hình kinh tế mã thông báo kép : Cam kết mã thông báo chính (ví dụ: BTC / ETH / tiền nền tảng) để có được mã thông báo dự án mới
• Đặc điểm lợi nhuận rủi ro : Người tham gia sớm có thể nhận được APY cao, nhưng phải chịu rủi ro biến động giá token của dự án mới

2. Làm thế nào để tham gia Launchpool?

Chuẩn bị tài khoản : Hoàn thành xác thực KYC và kích hoạt tài khoản giao ngay

Chuyển khoản tài sản : Chuyển token cam kết từ tài khoản ví / hợp đồng tài khoản giao ngay của sàn giao dịch

Lựa chọn dự án :

• Xem danh sách trắng các mục trên trang Launchpool
• Tập trung nền tảng dự án (nhóm, nhà đầu tư, đường đua)
• giá cơ chế phân bổ token và quy tắc mở khóa

Hoạt động cam kết :

• Nhập số lượng cam kết trên trang cam kết
• Xác nhận APY (lợi nhuận hàng năm) và chu kỳ tính toán phần thưởng
• Ký ủy quyền hợp đồng thông minh (một số dự án cần ủy quyền)

3. Phạm vi mã thông báo có thể cam kết

Các token hỗ trợ cam kết thường bao gồm:

• Tiền điện tử chính
• Mã thông báo sinh thái cụ thể

⚠️ Lưu ý: Một số dự án chỉ hỗ trợ cam kết mã thông báo đơn, một số hỗ trợ cam kết kết hợp nhiều mã thông báo (ví dụ: BTC + ETH), tùy thuộc thông báo của dự án.

4. Tính toán phần thưởng khai thác

Công thức cơ bản:

Thu nhập mỗi giờ = (số tiền cam kết hiệu quả cá nhân / tổng số tiền cam kết) × tổng tiền thưởng mỗi giờ × hệ số trọng lượng

Phân tích các thông số chính:

• Số lượng cam kết hiệu quả : Hệ thống thực hiện 3-5 ảnh chụp nhanh mỗi giờ, lấy giá trị trung bình làm cơ sở tính toán
• Hệ số cân nặng : Một số dự án đặt phần thưởng có trọng số cho những người tham gia sớm hoặc những người cam kết lớn
• Cơ chế phân rã nhóm thưởng : Hầu hết các dự án sử dụng mô hình phân rã tuyến tính (ví dụ: giảm 5% phần thưởng mỗi ngày)

Ví dụ:

Tiền thưởng mỗi giờ của một dự án nhất định là 1000 token, người dùng A cam kết 100 ETH (chiếm 1% tổng số tiền cam kết), sau đó thu nhập mỗi giờ của nó là: 1000 × 1% = 10 token.

5. Cơ chế phát thưởng

Tần số phát hành :

• Thu thập hàng giờ : Thu thập thủ công các token đã phát hành mỗi giờ.
• Nhận thống nhất sau khi dự án kết thúc : Sau khi dự án kết thúc, nền tảng sẽ tự động phát hành mã thông báo tích lũy tài khoản của bạn.

Quy tắc mở khóa token :

• Mở khóa ngay lập tức: Mã thông báo thưởng có thể được giao dịch ngay lập tức
• Mở khóa tuyến tính: ví dụ: 20% mở khóa ngay lập tức, 80% còn lại được phát hành trong 30 ngày.
• Mở khóa cột mốc: Đạt được thời gian cam kết hoặc khối lượng giao dịch cụ thể để mở khóa

6. Quy tắc đổi tiền cam kết

Tự động đổi trả : Sau khi kết thúc dự án, tài sản cam kết tự động được trả lại tài khoản giao ngay

Đổi trả sớm :

Hầu hết các dự án hỗ trợ đổi bất cứ lúc nào, nhưng sẽ dẫn đến:

• Khi tư cách nhận thưởng theo giờ
• Một số mặt hàng tính tiền phạt mua lại sớm 1-5%

Chúng tôi khuyên bạn nên thao tác đổi sau khi phần thưởng được phát hành

7. Chiến lược cam kết bổ sung

• Hiệu ứng lãi kép : Tăng số lượng cam kết hiệu quả thông qua cam kết bổ sung và nhận được nhiều phần thưởng hơn
• Giới hạn mũ : Mỗi dự án đặt giới hạn cam kết cá nhân (ví dụ: 1000 ETH), sau khi đạt đến phần vượt quá không được tính thu nhập
• Điều chỉnh động : Thêm cam kết trong thời gian suy giảm của nhóm thưởng có thể duy trì tỷ suất lợi nhuận cao

8. Chiến lược tham gia đa dự án

Phân tán rủi ro : Cùng lúc tham gia 3-5 sự kiện đường đua khác nhau, tránh rủi ro một điểm

(Lưu ý: Cần xem xét toàn diện các yếu tố như APY, giá trị thị trường của dự án, độ sâu thanh khoản)

9. Cảnh báo rủi ro

thất thường : Rủi ro biến động giá có thể xảy ra khi cung cấp cam kết thanh khoản

Rủi ro hợp đồng thông minh : Có thể có trong hợp đồng dự án mới (chúng tôi khuyên bạn nên kiểm tra báo cáo kiểm toán)

Rủi ro thị trường : Mã thông báo có thể bị phá vỡ sau khi lên mạng, cần được giá kết hợp với các chỉ số sau:

• Thiết kế kinh tế token
• Hoạt động cộng đồng dự án
• Chất lượng trao đổi trực tuyến

10. Quyền lợi và Vị trí VIP

Tính toán gấp đôi : Tài sản cam kết được tính cùng lúc:

• Tính toán cấp VIP của nền tảng
• HODLer airdrop đủ điều kiện

Cam kết bẩy : Một số nền tảng hỗ trợ cam kết bẩy (ví dụ: 1,5 lần), nhưng sẽ làm tăng rủi ro thanh lý

11. Tư vấn xử lý thuế

Theo hầu hết các khu vực pháp lý:

• Tiền thưởng cam kết phải được tính thu nhập theo giá hợp lý khi nhận được.
• Thuế thu nhập vốn được tính khi bán token
• Chúng tôi khuyên bạn nên lưu giữ hồ sơ giao dịch đủ và tham khảo ý kiến cố vấn thuế chuyên nghiệp

Xu hướng mới nhất trong ngành

Cross-chain Launchpool : Hỗ trợ cam kết tài sản đa chuỗi (ví dụ: ETH + BSC + Polygon)

Phần thưởng cam kết NFT : Một số dự án đưa NFT phạm vi cam kết

Mô hình APY động : Tự động điều chỉnh quy mô nhóm thưởng dựa trên tính thanh khoản của thị trường

Chúng tôi khuyên bạn nên đọc kỹ giấy trắng của dự án và các điều khoản của nền tảng trước khi tham gia, đặc biệt là các điều khoản về quyền sở hữu token, kiểm soát bên dự án và cơ chế tạm dừng khẩn cấp.